La operación supera los US$12.000 millones y apunta a un nuevo centro de datos en El Paso. El financiamiento se suma al auge de deuda ligado a la IA.
BlackRock Inc. se alista para colocar más de 12.000 millones de dólares en bonos para financiar un nuevo campus de centros de datos de Meta Platforms en El Paso, Texas, según fuentes conocedoras de la operación.
Bonos para un campus de datos en El Paso
La emisión será hecha por una sociedad holding que controla el 80% de Project Sopaipilla Holdings, la estructura creada para desarrollar el centro de datos. Meta tiene el 20% restante.
JPMorgan Chase y Morgan Stanley organizarán este miércoles reuniones con inversionistas de renta fija, mientras que la fijación de precio está prevista para comienzos de la próxima semana. En mayo, fuentes cercanas al proyecto señalaron que el financiamiento podría ascender a US$13.000 millones.
El proyecto está respaldado por fondos administrados por Global Infrastructure Partners y HPS Investment Partners, que también poseen el 80% de la iniciativa y forman parte de BlackRock. Ninguna de las partes involucradas comentó sobre la operación.
La deuda para infraestructura de IA sigue creciendo
El financiamiento se inscribe en un contexto de fuerte expansión de la deuda vinculada al desarrollo de infraestructura para inteligencia artificial. Según estrategas de JPMorgan, los gigantes tecnológicos destinarán alrededor de US$5,5 billones a inteligencia artificial hasta 2030, y una parte sustancial de ese gasto se canalizará a través de los mercados de deuda.
Meta informó previamente que el centro de datos tendrá una capacidad de un gigavatio y que entrará en funcionamiento en 2028, generando más de 300 empleos permanentes. La compañía ya ha recurrido a estructuras similares para financiar infraestructura de gran escala.
En 2025, anunció una alianza con Blue Owl Capital para desarrollar su mayor centro de datos, Hyperion, en Luisiana, respaldado por US$27.000 millones en deuda aportada por gestores de activos. En ese esquema, Blue Owl posee el 80% de la empresa conjunta y Meta el 20%, lo que permitió mantener la deuda fuera del balance de Meta sin perder control operativo.
Sin embargo, Meta amplió posteriormente el proyecto Hyperion más allá del alcance de la empresa conjunta. Este mes anunció que el centro alcanzará una capacidad de 5 gigavatios, elevando el costo estimado de desarrollo a US$50.000 millones.
Contenido redactado con asistencia de un LLM.
